数字人民币破解小微企业“融资难”问题理论探索

摘要: “十四五”规划下，破解小微企业融资难问题是落实“六保”、“六稳”的重要条件。数字人民币，以其普惠性和可得性，具备改善小微企业融资状况的能力。研究设计小微企业和商业银行的博弈模型，分析小微企业、商业银行的使用数字人民币、施行优惠信贷的策略演化均衡，推解演化博弈函数的微分方程，得出稳定条件。研究发现考虑到数字人民币增量收入和央行补贴，小微企业选择使用数字人民币能减少信息错位造成的商业银行坏账风险，同时央行奖励机制传导至商业银行促进实施信贷优惠优化小微企业融资，实现博弈双方的超额收益，兼顾经营效益和金融安全。研究建议央行强化数字人民币的宣传，建立科学的流通监管体系，在扩大数字货币需求的同时，助力小微企业和商业银行的协同，以数字金融保障社会经济高质量发展。